Kiadis Pharma « Terug naar discussie overzicht

quote:

2gokker schreef op 17 november 2019 20:18:

Ik heb wat moeite met het verloop van deze "discussie".
Me dunkt dat iedereen het recht heeft zijn mening over Kiadis te uiten (dooddoener).
Dat er zoveel positieve geluiden zijn na al het onheil, verbaast me eerlijk gezegd zeer, net zo zeer als dat de ridder als enige zijn grote twijfels hier formuleert. Voor wat dat waard is: ik deel zijn inschatting.

Voor alle duidelijkheid: Ik bezat stukken van Kiadis toen ze om 9 euro gehandeld werden, ontsprong de dans bij de dip richting 7,50, verloor een paar duizend bij de opvolgende dip richting 5,50 en ben er toen uitgestapt.

quote:

ff_relativeren schreef op 17 november 2019 20:54:

De CytoSen produkten hebben nog geen enkele bewezen werking.
Logisch, omdat ze nog in de pre-klinische fase zitten.

Geen bewezen werking = geen waarde. Niet voor Kiadis Pharma en niet voor de beurskoers.

Daarmee zijn we terug bij af. De boekingswaarde wordt duidelijk op 6 december.
(aantal aandelen waarmee betaald is X de beurskoers van 6 december)

Zet daar tegenover de toekomstige kosten voor fases 1, 2 en 3.
Dan heb je voor de komende jaren een negatieve verwachtingswaarde.

Zet daarnaast de resterende kasmiddelen -/- schuldaflossing t/m H1 2020,
en dat minus de resterende schulden. Kortweg : € 47 miljoen -/- € 11 miljoen -/- € 49 miljoen.

Ook hier resteert een negatieve waarde. Kiadis Pharma blijft de komende jaren een Start-up. Zonder omzet, en met veel oplopende kosten. Die kosten moeten opgehoest worden door huidige en nieuwe aandeelhouders.

Wacht enkele jaren met instappen, tot de grootste koersdalingen en verwatering voorbij zijn.

quote:

rien-ne-va-plus schreef op 17 november 2019 21:45:

[...]of er komt een overname. Aangezien de lockup periode straks voorbij is. Een bedrijf die al producten in de markt heeft staan kan makkelijk deze firma opkopen.

quote:

voda schreef op 18 november 2019 06:52:

Jefferies handhaaft Houden advies op Kiadis Pharma
06:47
*Jefferies verlaagt koersdoel Kiadis Pharma van 2,50 naar 1,50 euro

Bron Binck

quote:

Chiddix schreef op 18 november 2019 08:02:

Kiadis gaat een nieuwe start maken(start up) met wel 38 miljoen schuld in de bagage(2018). Daar passen geen koersdoelen bij boven de 3 euro. Achteraf had Kiadis bij de beursgang(2015) wat meer aandelen moeten uitgeven dan 2,5 miljoen aandelen. Had men de schuld kunnen wegpoetsen.

quote:

voda schreef op 18 november 2019 07:53:

Beursblik: Jefferies verlaagt koersdoel Kiadis

FONDS KOERS VERSCHIL VERSCHIL % BEURS
Kiadis Pharma NV
1,601 0,00 0,00 % Euronext Amsterdam

(ABM FN-Dow Jones) Jefferies heeft het koersdoel voor Kiadis Pharma verlaagd van 2,50 euro naar 1,50 euro per aandeel, bij handhaving van het Houden advies. Dat meldde analist Philippa Gardner maandagochtend, nadat het biotechbedrijf recent meldde te stoppen met ATIR101.

Jefferies heeft gewacht met zijn nieuwe koersdoel, omdat Gardner eerst een waarde moest plakken op het nieuwe NK-platform dat Kiadis overgenomen heeft van CytoSen in april.

Alhoewel Kiadis nu waarschijnlijk zijn cash pas zal moeten aanvullen tegen eind 2020 in plaats van in het tweede kwartaal van 2020, blijven er weinig aanjagers voor het aandeel over, aldus Gardner. Zo is het vertrouwen in het management beschadigd en zijn er pas in 2021 interessante onderzoeksdata, aldus de analist.

Ook zijn de data van het NK-platform dan wel veelbelovend, maar zit het platform nog steeds in een zeer vroeg stadium, waardoor Jefferies een lage slagingskans geeft dat er uit het NK-platform een werkbaar medicijn zal komen.

Jefferies schat de herstructureringskosten op 3 tot 4 miljoen euro en verwacht dat door het stopzetten van de ontwikkeling van het medicijn ATIR101 Kiadis een halfjaar verder kan doorkan alvorens de 47 miljoen euro in kas op is.

Door: ABM Financial News.
info@abmfn.nl
Redactie: +31(0)20 26 28 999

© Copyright ABM Financial News B.V. All rights reserved.

quote:

Reply schreef op 18 november 2019 08:10:

[...]

Er zullen weinig "start-ups' zijn welke er bij hun start zo beroerd voorstaan als Kiadis.

-Een berg schuld vanuit een mislukt verleden
-Nog te maken (afvloeiings)kosten vanuit een mislukt verleden

quote:

Chiddix schreef op 18 november 2019 09:15:

[...]In 2015 had men 20 miljoen uitstaande schuld. In 2018- 38 miljoen. T is nu te laat maar in 2015 had men de schuld weg moeten werken bij de beursgang. Had m.i gemakkelijk gekunnen. Men had 11 miljoen aandelen uitstaan(niet beursgenoteerd) en gaf 2,5 miljoen nieuwe aandelen uit op 12,50 euro. Een domme zet achteraf.

quote:

DeZwarteRidder schreef op 18 november 2019 09:21:

[...]
Biotech's met schulden in de fase zonder omzet gaan bijna altijd failliet.

quote:

Chiddix schreef op 18 november 2019 09:20:

Wat zie ik? 1,75 euro geweest?

quote:

DeZwarteRidder schreef op 18 november 2019 09:25:

[...]
De shuffle van vrijdag loopt nog even door en biedt een unieke kans om tegen een mooie koers uit te stappen uit deze poel van ellende.

quote:

Polleke piekhaar schreef op 18 november 2019 09:24:

[...]

En kun je als speculant het meeste verdienen.....