ING Bank verbetert kapitaalstructuur
Woensdag 6 november 2013 08:35 AMSTERDAM (Dow Jones)--ING Bank doet een inruilbod voor EUR4,7 miljard aan Tier 2-effecten in verband met nieuwe regelgeving en gaat eind dit jaar $2 miljard aan hybride Tier 1-kapitaalinstrumenten, met een couponrente van 8,5%, inkopen om de kapitaalkosten te verminderen. Dat maakt de bank woensdag bekend bij de kwartaalcijfers.
Hiermee wil ING Bank zijn kapitaalstructuur verder verbeteren, in aanloop naar de invoering van CRD-IV-regels. De stappen zijn goedgekeurd door de toezichthouders van de Europese Commissie en De Nederlandsche Bank.
De $2 miljard Tier 1-obligatie die wordt afgelost, zal in de kapitaalstructuur worden vervangen door de $2 miljard Tier 2-obligatie, die in aanmerking komt als Tier 2-kapitaal onder de CRD-IV-regels, die in september werd uitgegeven, met een couponrente van 5,8%.
Het financiele voordeel van de transacties is niet substantieel voor de resultaten van ING. De kostenverlaging zal worden gebruikt om de voorlaatste tranche van aflossing van de resterende staatssteun, gepland voor maart 2014, te verhogen. De laatste tranche, in mei 2015, zal met hetzelfde bedrag worden verlaagd.
Ik lees hier nog steeds uit dat de 8% pas per april 2016 zal/kan worden gecalld....