Bilderberg007 schreef op 30 december 2020 14:10:
Hallo,
Ben zelf sinds een paar weken ingestapt. Lijkt me een aardig aandeel voor de komende 3-5 jaar. Komende maanden verwacht ik niet heel schokkende uitslagen naar boven en naar beneden omdat ze nu nog vastzitten aan de Grubhub deal. De grafieken van JET en Grubhub lopen dan ook redelijk synchroon op. Als het gewoon doorgaat en de Amerikaanse aandeelhouders van Grubhub hebben ADR’s van JET gekregen zal de markt langzaam bij JET de groei van de bestelmarkt in gaan calculeren schat (hoop) ik. Wel interessant aandeel om te volgen en analyseren. Verschillende beursgenoteerde concurrenten zoals Delivery Hero, Doordash, Uber eats waarbij je via kwartaal cijfers vergelijkingen kan maken. Ze publiceren allemaal regelmatig het aantal bestellingen, de verkochte maaltijden, de omzet die dan voor hen is, gemiddelde bedrag per bestelling, ebitda etc. En dan soms nog per land of gebied. Vooral Doordash erg indrukwekkend hebben binnen een jaar een flinke sprong gemaakt in marktaandeel in de VS. Wel verlieslatend voor nu maar met de recente IPO en stevige marktwaarde (44 mld) kunnen ze dat een tijd uitzingen. Wel benieuwd of ze deze positie kunnen vasthouden. Bij Uber Eats is dat anders, moeder Uber is extreem verlieslatend en Uber Eats lijkt vooral omzet te kopen. Jitse Groen en zijn counterpart bij Grubhub geloven heilig in hun model waarbij ze alleen de bestelling opnemen en doorgeven en zelf niet bezorgen, dat doen de restaurants zelf. Met Scoober zijn ze nu wel ook in bepaalde markten/steden gaan bezorgen omdat de markt het vraagt maar daardoor stijgen de kosten enorm. De tijd zal het leren welk model het beste is. Vooral voor restaurants met veel bestellingen kan ik me voorstellen dat je twee of drie bezorgers aanhoudt die op rustige tijden andere klusjes kunnen doen. Restaurants klagen vaak dat de commissies te hoog zijn. Dat valt nog te bezien, in NLD klaagde ze bij de 12% oid van Takeaway, terwijl in de VS er soms voorbeelden zijn van 30 tot wel 40%. Tuurlijk zou ik als restauranthouder ook liever 12% in mijn zak houden maar gezien het feit dat JET in de verschillende markten afgelopen jaren telkens de commissie kon verhogen betekent m.i. dat de restauranthouders best tevreden zijn met de extra omzet. 13 Januari een update, zal mij benieuwen.